养猪龙头的瓜，真香

1、先吃瓜

周末逛论坛的时候看看到一只瓜，讲的是2年时间翻5倍的猪肉大牛股：牧原股份：

搏主我就不贴了，自己去X球找吧，两个观点：

1、常识判断：大家都知道现在猪肉涨价，养猪很赚钱，但是也不可能逆天赚吧，牧原股份的利润率最近两个季度超过50%了，简直逆天了，不符合常识，毕竟你是买猪的，人家苹果之前垄断了智能手机90%的利润，都没这么暴利，你一个卖猪肉的，比卖科技产品还暴利，不符合常识。

这个逻辑上不太通，毕竟中国确实有那么一段时间搞科技的赚的不如卖茶叶蛋的。。。

2、财务疑点：一个是大存大贷，账上躺着200多亿的现金，放着一年理财几个亿的收益不要，还跑去银行借了200多亿的贷款，给银行贡献利息，你琢磨一下其中的味道。一个是资产包袱很重，100多亿的存货，500多亿的固定资产在建工程，500亿建高科技养猪场，真是贵啊。

最终的结论是这公司可能财务造假。

常识判断确实有那么一点问题，但是财务分析的逻辑比较硬，毕竟同类型的新希望和温氏股份都比较中规中矩，即使猪肉涨价了，它们也没有那么挣钱，比较符合传统的印象：干农业，难赚钱。

这瓜，应该没吃完，等等看。

2、情绪

本来想梳理一下消息，结果发现没啥特别重要的，所以算了，梳理一下情绪周期吧：

7月10日，10连板的星徽精密走向终点，全天震荡，投机情绪转弱势。

7月13日，星徽精密平开，持续下挫，开盘15分钟后被按跌停板，恐慌在蔓延，沈阳化工涨停，完成8连板，尝试刺激投机情绪弱转强。

7月14日，沈阳化工高开3个点，开盘10分钟内上涨停，全天爆量烂板，完成9连板，确认投机情绪转强势。

7月15日，沈阳化工涨停开，完成10连板，延续强势投机情绪。

这个一字板，纯属机构的席位溢价，还是牛市好啊，给机构席位这么高的溢价。

7月16日，沈阳化工平开持续震荡，午后被按跌停板，投机情绪转弱势。

7月17日，沈阳化工高开3个点，震荡1小时后被按至水下9个点，恐慌在延续，南京公用高开3个点，开盘10分钟内上涨停，完成4连板，尝试刺激投机情绪由弱转强。

从情绪发展的角度看，上周五有弱转强的尝试，但这个尝试是主观的尝试，并没有得到客观弱转强尝试的认可，说白了：有投机资金想刺激情绪回暖，但是场外资金比较猥琐，不认，典型表现是5板的展鹏科技被按跌停板，4板的汇金科技被按跌停板。

周末也确实没啥大的利好出现，所以南京公用的压力比较大。

3、板块

题材炒作的思路比较简单，超跌老题材和硬逻辑新题材

1、超跌老题材，之前的免税店，抖音，科技，券商本周都在明显补跌，不少票已经走出了明显的倒V字，这意思很明显是亏钱效应了，有些老题材的逻辑明显消失了，比如科技，券商，这两个题材短线刺激肯定是别想了，其他的免税店，抖音倒是可以观察人气股超跌反弹的表现，周五中国中免已经在表现了，可惜时机不太对，王府井和消息刺激的鄂武商A都产生了明显的拖累。

2、硬逻辑新题材，这个玩法其实在本周已经出现了，只是正好遇到亏钱效应，所以玩的节奏很快，比如周一的水利，周二就玩不下去了，周二的长寿药，周三就玩不下去了，周三的pvc，周四就玩不下去了，周四没的玩，周五一个消息刺激，开始玩环保，实话讲，环保的逻辑比较扯。

这两种玩法本质上是高低切换。

另外多说一句，上周已经很惨了，本周不会更惨，收拾好自己的心情，本周会逆转。

总结一下：

1、大盘应该止跌了，走V的概率很小；

2、情绪方面，观察南京公用的表现，接下来要看能否确认情绪走强；

3、题材方面，注意高低切换的思路。